Due Diligence

Сегодня под термином Due Diligence  понимают комплексную проверку, проводимую с целью оценки потенциальных рисков, связанных с объектом инвестирования. Чаще всего данную услугу заказывают при вложениях в новый бизнес или при покупке всего бизнес-проекта целиком. В других случаях Due Diligence – это исследование, проводимое заинтересованными сторонами до совершения сделки с целью установления достоверного мнения об истинности и корректности информации, изложенной в сопроводительных документах. В третьих случаях к понятию Due Diligence относится сбор и анализ данных о клиентах и партнерах с целью оценки их реального финансового положения и кредитоспособности.

Цели Due Diligence

На сегодняшний день процедура Due Diligence стала важным инструментом для выполнения качественного анализа деятельности организации и подготовки подробного отчёта о реальном финансовом и хозяйственном состоянии компании. На основе полученных данных каждый хозяйствующий субъект может значительно уменьшить или даже исключить неблагоприятные последствия заключаемых сделок, оптимизировать бизнес-процессы и улучшить перспективы дальнейшей деятельности компании.

Потребность в процедуре Due Diligence часто возникает при:

• Покупке или продаже всей компании или её доли.
• Проверке надёжности и финансового положения существующего или потенциального контрагента.
• Оценке инвестиционной привлекательности объекта сделки и для привлечения прямых инвестиций в компанию.
• Реализации новых программ риск-менеджмента.

Основная цель – исключить или снизить до приемлемого уровня бизнес-риски, связанные с ведением предпринимательской деятельности.

Процедура Due Diligence, включающая анализ внутренней среды и взаимоотношения организации с внешней средой, обеспечивает достижение следующих целей:

• Проверка корректности и достоверности информации финансового и нефинансового характера.
• Проверка информации, содержащейся в инвестиционных документах.
• Оценка принятой системы документооборота в компании на предмет его соответствия актуальному законодательству и внутренним нормативным актам.
• Оценка конкурентных позиций, занимаемых компанией на внешнем рынке.
• Оценка квалификации и компетентности топ-менеджмента для достижения стратегических целей.

Проведение Due Diligence

В настоящее время Due Diligence превратился в достаточно эффективный метод для существенного снижения рисков и качественной защиты интересов заинтересованных сторон, участвующих в сделках. Данная процедура основывается на тщательном анализе информации, полученной в процессе изучения внутренней документации, текущей и финансовой отчётности, положений законодательства и внутренних нормативных актов. Due Diligence позволяет установить предельный риск по сделкам и повысить инвестиционную привлекательность объекта сделки для потенциальных покупателей или инвесторов.

Процедура Due Diligence включает несколько направлений:

• Правовой Due Diligence – исследование правовой основы финансово-хозяйственной деятельности компании, анализ существенных правовых рисков и нахождение способов по их минимизации.
• Финансовый Due Diligence – проверка достоверности информации о финансовом состоянии компании и результатах хозяйственной деятельности, оценка коммерческих перспектив.
• Налоговый Due Diligence – проверка состояния налогового учёта в компании на предмет возникновения налоговых рисков и оценка эффективности оптимизации налоговой нагрузки.

В рамках процедуры анализируется внешняя и внутренняя информация об объекте потенциальной сделки, что позволяет выявить и комплексно оценить возможные риски. Таким образом, в процессе проведения Due Diligence выполняется всеобъемлющая оценка рисков ведения бизнеса, определяется их стоимостная оценка и на основе полученных результатов устанавливается конечная цена сделки.

Целесообразность выполнения Due Diligence связана с необходимостью определения правовых и финансовых рисков приобретаемых активов. В процедуре принимают участие профессиональные аудиторы, которые занимаются тщательной проверкой финансового и хозяйственного направлений деятельности компании на предмет установления возможных налоговых рисков и выявления экономических выгод от сотрудничества с потенциальным партнёром.

В процессе проведения Due Diligence выполняется комплексная оценка всех направлений хозяйственной, инвестиционной и финансовой деятельности компании, в том числе проверяется правильность ведения налогового и бухгалтерского учёта, достоверность финансовой отчётности, подтверждается величина активов и пассивов компании, устанавливается размер дебиторской и кредиторской задолженности, определяется эффективность системы внутреннего контроля и планирования. По результатам инвесторы и собственники могут принять взвешенные и продуманные решения по намеченным сделкам.

Аудиторско-консалтинговая группа «Гориславцев и Кo» предлагает профессиональные услуги по проведению налогового, финансового и юридического Due Diligence. Мы выявим потенциальные правовые и моральные риски любой сделки, оценим перспективы будущего сотрудничества и поможем Вам выбрать достойного и надёжного партнёра.